白虎 密集调仓换股 基金三季度新进重仓股曝光

白虎

◎记者赵明超

在本年三季度的跌宕转化行情中，基金司理密集调仓换股。最新败露的公募基金2024年三季报线路，基金新进重仓股主要聚拢在A股的信息时刻、医药，以及港股三大标的。从基金布局逻辑来看，“牛市重势、熊市重质”，在三季度的大切换行情中，基金新进重仓股不仅聚焦产业发展趋势，还善良上市公司的行业地位。

新进股聚焦三大标的

天趋承顾数据线路，在本年三季度基金新进前50大重仓股中，主要聚焦于A股的信息时刻、医药，以及港股三大标的。

在三季度基金新进的12家书息时刻行业公司中，包括四维图新、长亮科技、鼎捷数智、今天际洋、诚迈科技、合合信息等软件及办事类公司，以及中颖电子、珂玛科技、四方光电等元器件公司。

在捏续两三年的触动调动之后，医药行业缓缓干与基金司理的视线。在基金新进前50重仓股中，有8只医药股，包括博腾股份、哈药股份等化学药公司，以及康华生物、安旭生物、欧林生物等生物成品，以及诺诚健华、药石科技、好意思诺华等。

同过往不同的是，本年三季度，基金大举加码了港股市集，在基金新进前50大重仓股中，有多达14家港股公司，包括互联网龙头股阿里巴巴-W，交通运载板块的港铁公司、招商局口岸、嘉里物流，开通服装行业的361度，以及化工行业的中化化肥、中石化真金不怕火葬工程等。

值得凝视的是，本年9月10日，阿里巴巴-W刚被纳入港股通，在短短十几个来回日内，它便赶快被不少基金重仓买入。禁止本年三季度末，多达250只基金重仓捏有阿里巴巴-W，共计捏有1.34亿股，捏仓市值达132.9亿元。

除了上述三大标的以外，在基金新进前50大重仓股中，还有电气确立板块的众合科技、三变科技、昱能科技，以及建筑建材行业的宁夏建材、汇绿生态、朗坤环境。

善良产业趋势和行业地位

从基金新进重仓股不错发现，在三季度的跌宕转化行情中，基金主要敬重上市公司所属行业的发展趋势，以及上市公司在行业内的地位。

从三季度的市集走势来看，在9月底战术“组合拳”出台之前，市集捏续触动下行，投资者情谊低迷，成交量也呈萎缩景象，这种情况下，基金司理倾向于产业趋势好、公司质量好的标的。

“牛市重势、熊市重质。”沪上某私募基金司理如斯分析说念，“基金新进重仓股中，在战术出台前，基金司理更倾向于买入低估质优股，在战术出台后则倾向于买入产业趋势向好的成长股。”

以同期被8只基金重仓捏有的海量数据为例，该公司本年前三季度净利润为负4359万元，其中第三季度为负1947万元。但该公司主要从事数据库家具关系业务，产业趋势向好，跟着信息安全事件的频发，客户对数据库家具的安全性考量日益疼爱，让市集以为该公司远景充满念念象力。

同期被9只基金重仓捏有的上海机电，深耕电梯制造多年，领有“上海三菱”等驰名品牌，酿成了品牌和限制上风，在电梯行业地位跳跃。这亦然在此前的劣势行情下，被基金逆势买成重仓的伏击原因。

除了上述要素以外，基金重仓买入多只港股公司，一方面与港股估值更低联系，另一方面是因为公司的行业地位和稀缺性。在基金新进港股重仓公司中，老铺黄金有较强驰名度白虎，招商局口岸、中化化肥、361度等公司股价处于折价景象，股息率也较高。